仮想通貨のテクニカル指標の解説

当社のアルゴリズムエンジンは、生の市場データを30以上の異なるテクニカル指標に処理することで、基本的なチャート分析を超越しています。このガイドでは、当社のシステムによって計算される各指標の詳細、数学的方法論、およびシグナル生成に使用される解釈基準について説明します。

1. トレンド分析と移動平均線

支配的な市場の方向性を特定することは、分析の基礎です。単純移動平均線（SMA）と指数平滑移動平均線（EMA）を高度にブレンドしてノイズを除去し、有効なトレンドを確認します。これらは、当社のトレンドコンセンサスエンジンの主要な入力データです。

単純移動平均線 (SMA)

SMAは特定の期間の平均価格を表します。これは、構造的なトレンド識別のためのベースラインです。

• SMA 20: 短期トレンドのベースラインを表します。
• SMA 50: 中期トレンドのベースラインを表します。
• EMA 9: 即時の価格反応のための超高感度トレンドライン。
• EMA 20: 短期トレンド確認のためのバランスの取れた感度。
• EMA 21: トレンドの安定性評価のためのわずかに遅いEMA。
• SMAアライメント (SMA20 vs SMA50): SMA 20とSMA 50の間の距離（パーセンテージ）を計算します。このアライメントは、当社のテクニカル見通し決定木における加重要因です。

「EMAスタック」（トレンドアライメント）

単純なクロスオーバーに依存する標準的なプラットフォームとは異なり、当社のエンジンは、3つの特定の指数平滑移動平均線（9、20、21）間の関係を分析することにより、独自のEMAスタック状態を計算します。

価格 vs SMA乖離

この指標は、現在の価格とSMA 20の間の距離（パーセンテージ）を測定します。平均回帰（Mean Reversion）の機会を特定するのに役立ちます。

• 高い正の値: 価格が平均を大きく上回っている（プルバックの可能性）。
• 高い負の値: 価格が平均を大きく下回っている（反発の可能性）。

2. モメンタムとオシレーター

モメンタム指標は、価格変動の速度を定量化し、「買われすぎ」または「売られすぎ」の状態を特定します。当社のシステムは、以下の入力に基づいて加重されたモメンタム強度スコアを計算します。

相対力指数 (RSI)

異なる市場の特性を捉えるために、2つの異なるRSIバリエーションを計算します。

• RSI-14 (標準): 市場センチメントの主要なベースライン（0-100）。70以上は買われすぎ、30以下は売られすぎです。
• RSI-6 (高速): 標準RSIでは遅れる可能性がある、即時の短期的な反転を検出するために使用される高感度バージョン。
• RSIダイバージェンス: 当社のアルゴリズムは、価格のピークとRSIのピークを自動的に比較します。価格が高値を更新した（Higher High）のにRSIが高値を切り下げた（Lower High）場合、弱気ダイバージェンス（Bearish Divergence）シグナルが生成されます。
  if (price_high(n) > price_high(n-1) AND rsi(n) < rsi(n-1)) THEN bearish_divergence = true

ストキャスティクス・オシレーター

特定の期間における価格帯と現在の終値を比較するモメンタム指標です。%K（現在の価格）と%D（3日平均）ラインを追跡します。これは、当社の複合恐怖＆貪欲指数の重要な要素です。

• 強気クロスオーバー: 売られすぎ領域（<20）で%Kが%Dを上抜けた場合。
• 弱気クロスオーバー: 買われすぎ領域（>80）で%Kが%Dを下抜けた場合。

商品チャネル指数 (CCI 20)

CCIは、特定の期間における平均価格レベルに対する現在の価格レベルを測定します。新しいトレンドを見つけるのに特に効果的です。

• > 100: 新しい上昇トレンドの始まりを示します。
• < -100: 新しい下降トレンドの始まりを示します。

ウィリアムズ %R

ストキャスティクス・オシレーターに似ていますが、逆スケール（0から-100）でプロットされます。レンジ相場での市場の天井と底を特定するのに非常に優れています。

モメンタム (ROC 10)

変化率（Rate of Change、10期間）は、現在の価格と10期間前の価格の間の変化率を測定します。動きの速度を確認します。

3. MACD高度分析

標準的なMACDを計算するだけでなく、異なるトレンド速度を捉えるためにデュアル構成を実行します。これらのシグナルは、当社のトレンドコンセンサスモデルに5%の重みで寄与します。

MACD構成

MACDコンポーネント

各MACD構成について、3つのコンポーネントを抽出して分析します。

1. MACDライン: 高速EMA マイナス 低速EMA
2. シグナルライン: MACDラインの9期間EMA（高速設定の場合は5期間）
3. ヒストグラム: MACDライン マイナス シグナルライン（モメンタムの強さ）

MACDモメンタム比率

MACDヒストグラムをシグナルラインで割ることによって導き出される独自の指標です。これはトレンドの加速度を定量化します。比率の上昇はトレンドが強まっていることを示し、比率の低下はモメンタムの減衰を示唆します。

4. ボラティリティと市場リスク

ボラティリティ指標は、市場の活動に基づいて拡大および収縮します。これらの指標は、当社のリスク評価エンジンの主要な推進要因です。

ボリンジャーバンド

20期間SMAと標準偏差ラインによって定義される3つのバンドのセット。

• BB ポジション %: バンド内のどこに価格が位置するかを定量化します。100% = 上部バンド、0% = 下部バンド。
• BB 幅 %: 市場のボラティリティを測定します。非常に低い幅は「スクイーズ（収縮）」を示し、しばしば激しいブレイクアウトを予兆します。

アベレージ・トゥルー・レンジ (ATR)

ATRは市場の「ノイズ」またはボラティリティの強度を測定します。資産間でボラティリティを正規化するために、ATRパーセンテージ（ATR / 価格）を計算します。これは当社のボラティリティレベル指標に直接反映されます。

• 高い ATR %: 高リスク、大きな価格変動（ストップロスは広めにする必要があります）。
• 低い ATR %: 低リスク、安定した価格アクション（ストップロスは狭めに設定できます）。
• ボラティリティ分類: ATR%の範囲に基づく:
  • 0-2%: 非常に低いボラティリティ
  • 2-5%: 低いボラティリティ
  • 5-10%: 中程度のボラティリティ
  • 10-20%: 高いボラティリティ
  • 20%+: 極端なボラティリティ

5. トレンド強度 (ADX/DMI)

平均方向性指数（ADX）システムは、トレンドの強さと、買い手または売り手のどちらが優勢かを決定します。

コンポーネント

すべての計算は14期間の標準に基づいています。

• ADX (14): トレンドの強さを測定します（0-100）。25を超える値はトレンド市場を示し、20未満の値はレンジ市場を示します。
• +DI (プラス方向性指数): 強気（上昇）の強さを測定します。
• -DI (マイナス方向性指数): 弱気（下降）の強さを測定します。
• DI比率 & クロスオーバー: +DIと-DIの間のスプレッドを分析します。「強気クロスオーバー」は、+DIが-DIを上抜けたときに発生します。

トレンド強度分類

6. ボリュームインテリジェンス

出来高（ボリューム）のない価格変動はしばしば罠となります。私たちはボリュームの流れを分析して価格アクションの有効性を確認し、ボリュームセンチメントプロファイルを作成します。

オン・バランス・ボリューム (OBV)

オン・バランス・ボリュームは、上昇日の出来高を加算し、下降日の出来高を減算することで、累積的な売買圧力を追跡します。OBVが価格と共に動く場合、トレンドは確認されます。

シグナル分類

ダイバージェンスシグナル（特殊ケース）

• 強気ダイバージェンス: 価格は横ばいまたは下落しているが、OBVは上昇している（スマートマネーの蓄積）。
• 弱気ダイバージェンス: 価格は上昇しているが、OBVは下落している（スマートマネーの分配）。

ボリュームレシオ (Volume Ratio)

ボリュームレシオは、現在の取引活動が通常の参加、異常な関心、または懸念すべき確信の欠如のいずれを表しているかを測定する、最も強力かつ直接的な指標の1つです。

シグナル分類

文脈が重要: 価格アクションとの組み合わせ

同じボリュームレシオでも、価格の動きによって意味が異なる場合があります。

7. 独自指標と複合指標

これらの指標は、複数の標準指標からのデータを集約して高レベルの洞察を提供するために、当社のチームによってカスタム構築されています。詳細なロジックについては、方法論ページをご覧ください。

アルゴリズムによるスイングレベル (サポート＆レジスタンス)

静的な心理的ラインの代わりに、当社のエンジンは過去50期間をスキャンして「フラクタル」スイングハイ（高値）とスイングロー（安値）を探します。これらは、当社のキーレベル分析の基礎となります。

• 方法論: 価格のピークの左側に2つのより低い高値があり、右側に2つのより低い高値がある場合にのみ、レベルが確認されます。
• 出力: システムは、市場構造に適応する動的なS1、S2、S3（サポート）およびR1、R2、R3（レジスタンス）レベルを生成します。

複合恐怖＆貪欲指数

5つの加重要素に基づいて、個々のコインごとに独自の恐怖＆貪欲スコアを計算します。コンポーネントの重みの完全な内訳については、市場センチメント方法論をご覧ください。

コンポーネント加重テーブル

最終スコアの解釈

• 0-24: 極端な恐怖 (買いの好機となる可能性)
• 25-39: 恐怖 (慎重なセンチメント)
• 40-44: わずかに弱気 (軽度のネガティブバイアス)
• 45-54: 中立 (バランスの取れた市場)
• 55-59: わずかに強気 (軽度のポジティブバイアス)
• 60-69: 貪欲 (楽観的なセンチメント)
• 70-100: 極端な貪欲 (売りの好機となる可能性)